griez 님의 블로그

✅ 요약ISA(개인종합자산관리계좌), IRP(개인형퇴직연금), 연금저축은 모두 ‘세제 혜택이 있는 금융상품’이다.하지만 목적·운용방식·세금혜택 구조가 다르다. ISA는 자산관리용 절세 계좌, IRP는 퇴직연금용 절세계좌, 연금저축은 노후 준비형 절세계좌라고 보면 된다.세제 혜택은 공통적으로 ‘과세이연’ 또는 ‘세액공제’ 형태로 제공되며, 목적에 맞게 조합하면 절세 효과를 극대화할 수 있다.💡 핵심 내용1️⃣ ISA (Individual Savings Account, 개인종합자산관리계좌)한 줄 정의👉 예금, 펀드, ETF, 채권 등 여러 금융상품을 한 계좌에서 관리하면서 이익에 대한 세금을 깎아주는 ‘절세 통합계좌’.기본 구조가입 대상: 만 19세 이상 (근로소득이 있는 만 15세 이상 가능)납입 한도..

✅ 요약가계대출은 개인 소득·부채·담보가치를 중심으로 표준화된 스코어링과 **규제지표(DSR·DTI·LTV)**로 빠르게 심사하는 구조다.기업대출은 현금흐름 창출력·재무지표·사업위험을 기반으로 재무제표 분석·코버넌트·담보/보증 구조화까지 종합 점검한다.가격은 가계 쪽이 지표금리+가산금리-우대금리로 단순한 반면, 기업은 리스크 기반 가격(RBP), 약정·인수·커밋먼트 수수료 등 비금리 수익 비중이 높다.사후관리는 가계가 연체·신용점수 추적 중심, 기업은 분기 재무패키지·코버넌트 모니터링·조기경보(EWS) 중심으로 훨씬 촘촘하다.💡 핵심 내용1) 큰 그림부터 잡기: 두 시장의 차원 자체가 다르다가계대출은 생활자금·주택구입·교육·차량 등 소비 목적이 중심이다. 개별 차주의 상환능력(소득)·부채 수준·담보가치..

✅ 요약은행의 수신은 단순히 고객이 맡긴 돈을 보관하는 게 아니라, 은행 자금조달 구조와 건전성을 지탱하는 핵심 축이다.예금은 요구불예금, 정기예금, 적금, MMDA 등으로 구분되며 각각 고객 니즈와 은행의 전략적 활용도가 다르다.예금금리는 한국은행 기준금리, 채권시장, 은행 내부 유동성 상황 등이 복합적으로 작용해 산출되며, 이는 예대마진(NIM)과 직결된다.최근 금리 사이클과 수신 경쟁 사례를 통해, 단순 상품을 넘어 은행 전략과 시장 심리를 읽는 눈이 필요하다.💡 핵심 내용1) 수신의 개념과 은행 자금조달 구조 ① 수신의 본질수신(deposit-taking)은 은행의 존재 이유라고 해도 과언이 아니다.은행은 고객의 돈을 받아 일정 이자를 지급하고, 그 자금을 대출·투자·결제 기능에 사용한다.즉, ..

✅ 요약CD(양도성예금증서, Certificate of Deposit)는 은행이 발행하는 무기명·무보증 단기 금융상품으로, 예금이지만 자유롭게 양도·거래할 수 있다는 점에서 보통의 정기예금과 다르다.은행에게는 자금 조달 수단이고, 투자자에게는 단기 고정금리 투자처이자 시장금리 지표로 활용된다.CD 금리는 대출금리·채권시장·단기자금시장 등 금융권 전반의 기준이 되어, 투자자와 은행 모두에게 중요한 신호 역할을 한다.다만 예금자보호 제도 적용 대상이 아니며, 유통시장 유동성·금리 변동성 등 리스크 요인도 존재한다.💡 핵심 내용1) CD(양도성예금증서)의 기본 구조정의: 은행이 일정 기간 자금을 조달하기 위해 발행하는 정기예금을 증서화한 상품으로, 만기 전이라도 자유롭게 매매·양도할 수 있다.등장 배경:기존..

✅ 요약NPL(부실채권, Non-Performing Loan)은 원리금 상환이 3개월 이상 연체된 대출을 뜻하며, 은행의 자산 건전성을 보여주는 대표 지표다.NPL 비율은 전체 대출 중 부실채권 비중을 의미하고, NPL 커버리지 비율은 해당 부실채권을 상각할 수 있는 충당금 대비율을 말한다.두 지표는 각각 “문제의 크기”와 “대응 여력”을 보여주는 보완 관계에 있으며, 금융위기 국면에서는 단순 수익성보다 더 중요한 안정성 지표로 활용된다.한국 은행들은 최근 부동산 PF 부실 가능성을 반영해 NPL 관리와 충당금 적립을 강화하고 있으며, 국제적으로도 바젤Ⅲ·IFRS9 등 규제 틀 속에서 엄격히 관리되고 있다.💡 핵심 내용1) NPL의 정의와 구분NPL(Non-Performing Loan): 원리금 상환이..

✅ 요약예금자보호 제도는 금융회사 파산 시 예금자를 신속히 보호해 뱅크런과 전염을 막는 안전장치이다. 한국에서는 예금보험공사(KDIC)가 주관하며, 2025년 9월 1일부터 보호한도가 1인당 1기관 기준 1억 원으로 상향되었다. 금융위원회+1보호 범위는 “1인당·1기관” 합산 기준으로 원금과 지정이자까지를 포함하며, 종류별·지점별로 나뉘지 않는다. 무엇이 포함·제외되는지는 법과 고시에 의해 정해진다. 한국개발인터넷진흥원한도 상향은 예금자에게는 분산 예치의 불편을 줄이고 심리적 안정성을 높이는 반면, 금융회사에는 보험료 부담과 도덕적 해이 관리라는 과제를 남긴다. 규제당국은 시장안정성과 비용 간 균형을 설계해야 한다. 금융위원회+1해외는 미국 25만 달러, EU 10만 유로, 영국은 현행 8.5만 파운드에..

✅ 요약PB(Private Banker)는 단순히 예금·대출이 아니라, 고객의 자산 포트폴리오를 종합적으로 설계하는 역할을 한다.그 과정에서 펀드, 신탁, 랩어카운트, 파생결합증권(ELS/DLS), 해외채권, 대체투자상품 등 다양한 금융상품이 활용된다.이 상품들은 은행의 비이자수익원일 뿐 아니라, 고객 충성도를 높이는 핵심 수단이기도 하다.💡 핵심 내용펀드(투자신탁)가장 기본적인 투자상품이다. 채권형, 주식형, 혼합형, ETF 연계형 등 고객 위험성향에 맞게 구성된다.은행 PB는 고객의 투자성향 진단(KYC·적합성 원칙)을 거쳐 펀드를 추천한다.최근 트렌드는 해외채권펀드, 글로벌 인컴펀드, 리츠(REITs) 펀드 등 안정적 현금흐름 중심 상품이다.신탁(Trust)자산을 은행에 맡겨 관리·운용하는 상품이..

✅ 요약금리 상승기는 은행의 순이자마진(NIM)을 높여 단기적으로 이익을 끌어올리는 효과가 있다.하지만 예금금리 경쟁 심화, 대출 수요 위축, 건전성 악화가 동시에 발생하면서 중장기적으로는 실적 불확실성이 커진다.2022~2024년 한국 은행들의 사례를 보면, 초반에는 NIM 확대 효과로 사상 최대 실적을 기록했으나, 이후 예대마진 축소와 부동산 리스크 노출로 부담이 커졌다.💡 핵심 내용금리 상승과 은행 수익 구조은행 수익의 핵심은 예대마진이다. 금리가 상승하면 대출금리가 빠르게 올라가고, 예금금리는 느리게 반영되면서 초기에는 순이자마진(NIM)이 확대된다.2022년 한국 시중은행들은 미국 연준과 한국은행의 급격한 금리 인상 국면에서 사상 최대 영업이익을 달성했다.그러나 금리 인상은 이중적이다. 시간이..

✅ 요약시스템리스크(Systemic Risk)는 특정 은행의 위기가 금융시스템 전체로 확산되는 위험을 말한다.이를 막기 위해 국제적으로 D-SIB(국내 시스템적으로 중요한 은행), G-SIB(글로벌 시스템적으로 중요한 은행) 개념이 도입되었다.은행들은 추가자본 적립, 위기 시 복구·정리계획(Living Will) 마련, 유동성 관리 강화 등을 통해 시스템리스크를 방지한다.💡 핵심 내용시스템리스크의 의미시스템리스크는 개별 은행의 부실이 연쇄적으로 다른 금융기관으로 전이되면서 금융시스템 전체가 불안정해지는 현상이다.2008년 리먼 브라더스 사태가 대표적 사례다. 단일 기관의 파산이 글로벌 금융위기로 이어졌다.단순히 은행 하나의 문제가 아니라, 네트워크 구조와 상호 연계성이 금융위기의 파급력을 키운다.D-S..

✅ 요약IFRS9은 은행의 손실 인식 방식을 ‘발생손실모형(incurred loss)’에서 ‘예상손실모형(expected credit loss, ECL)’으로 전환한 회계기준이다.대손충당금은 과거보다 선제적이고 보수적으로 쌓아야 하며, 경기 사이클에 따라 은행 실적 변동성이 커졌다.시가평가와 결합되면서 은행의 자산가치와 자본비율이 시장 환경에 민감해지고, 리스크 관리의 중요성이 강화되었다.💡 핵심 내용IFRS9의 도입 배경과거 IAS39 체계에서는 손실이 ‘발생한 후’에야 인식하는 발생손실모형이 적용되었다.금융위기 당시 은행들이 부실을 뒤늦게 반영하면서 충당금 적립이 늦어졌고, 위기를 증폭시켰다는 비판이 있었다.이를 개선하기 위해 IFRS9은 **예상손실모형(ECL)**을 도입해, 미래 손실을 추정해 ..